重点解答
信用证押汇（negotiation）是卖方出货后，把信用证规定的整套单据交给押汇银行，银行审核相符后先行垫付货款（扣除利息与手续费），再向开状银行求偿的流程。押汇的重点有三个：① 在信用证规定的期限内提示单据、② 单据与信用证条件相符、③ 有瑕疵时及早处理。依 UCP 600 第 14 条，银行审核单据最多需要提示日后 5 个银行营业日。
押汇流程
- 出货并取得单据：提单、商业发票、装箱单等。
- 制作押汇单据：依信用证要求准备汇票、发票、装箱单、提单、保险单、原产地证明等。
- 向押汇银行提示：填写押汇申请书，连同单据交给银行。
- 银行审单：检查单据与信用证条件是否相符。
- 银行垫付或寄单：相符时，押汇银行可先付款给卖方，再把单据寄给开状银行求偿。
- 开状银行付款：开状银行审单相符后付款。
- 买方赎单提货。
押汇常见的单据
| 单据 | 注意事项 |
|---|---|
| 汇票（Draft） | 金额、期限、付款人依信用证规定 |
| 商业发票 | 品名描述要与信用证一致 |
| 装箱单 | 件数、重量与提单一致 |
| 提单 | 装船日期不得晚于最后装船日；背书方式依规定 |
| 保险单 | CIF／CIP 交易时，保额与险种依规定 |
| 原产地证明 | 依信用证要求与进口国规定 |
| 检验或卫生证明 | 依信用证要求 |
提示期限要注意
信用证通常有有效期限，也可能规定出货后几天内必须提示。两个期限都要遵守，任何一个逾期都可能构成瑕疵。实际期限依信用证条款与 UCP 600 规定。
单据有瑕疵怎么办？
常见处理方式：
- 修正单据后重新提示（在期限内）。
- 请买方接受瑕疵：由开状银行询问买方是否接受。
- 改为托收：银行不垫款，改以托收方式寄单，收款风险回到买方信用。
避免瑕疵的方法：收到信用证后立刻审阅条款；出货前列出单据核对表；品名、数量、日期在所有单据上保持一致。详见国际贸易文件总览。
三角贸易的押汇
三角贸易中，中间商可能同时面对两份信用证（买方开给中间商、中间商开给供应商），或使用可转让信用证。两边的单据条件、提示期限要互相配合，否则容易出现资金缺口或单据不符。三角贸易流程见三角贸易流程图。
采唐如何协助？
采唐国际的多国多角贸易服务会协助安排付款条件与单据结构，确保商业发票、装箱单、提单与信用证条件一致。欢迎联系我们。
常见问题
信用证押汇是什么？
卖方出货后把信用证规定的单据交给押汇银行，银行审核相符后先行垫付货款，再向开状银行求偿。
押汇需要哪些单据？
依信用证要求，常见有汇票、商业发票、装箱单、提单、保险单、原产地证明与检验或卫生证明。
押汇单据有瑕疵怎么办？
可在期限内修正后重新提示、请买方接受瑕疵，或改为托收。
银行审单要多久？
依 UCP 600 第 14 条 (b)，最多为提示日后 5 个银行营业日。
押汇的英文是什么？
信用证押汇的英文是 negotiation。
押汇和托收有什么不同？
押汇是在信用证交易下，出口商备齐单据向银行提示，由银行审单后付款或垫款，付款有银行的信用证承诺；托收（D/P、D/A）是出口商委托银行向进口商收款，银行只负责转交单据与代收，不保证付款，风险较高。
延伸阅读
参考来源
- ICC Academy：Documentary credits: Rules, guidelines & terminology
- ICC Digital Library：UCP 600
